行业加速洗牌 面板产业逐渐呈现新格局

2022年，在全球经济持续下行，消费者购买力持续下滑、终端需求持续低迷等利空因素的影响下，上游面板产业也遭受一定的冲击，面板价格大幅下滑，导致面板企业营收普遍下降。集微咨询数据显示，2022 年全球面板营收同比下滑 21% 至 1183.3 亿美元。

在此背景下，面板产业呈现出分化的局面。其中三星显示、LGD加速LCD的退出计划，转向OLED技术阵营。日厂苦苦挣扎，陷入亏损的漩涡。中国面板厂后来居上，全球液晶电视面板的占有率超过七成。电视面板的行业格局正式改写。

行业洗牌

全球电视面板市场格局已经出现了显著变化，随着三星显示以及中电G6退出市场，电视面板厂仅剩8家。其中，今年2月，中国大陆电视面板出货量在全球市场的占有率维持在七成，达到70.9%，较去年同期提升2.5个百分点，环比下滑1.3个百分点。

而另外一家韩国面板厂则在酝酿电视面板的退出计划。公开消息显示，去年年底LGD停止运营P7工厂，并决定将工厂的LCD设备出售给一家韩国本土企业。而目前，LGD也正在就出售广州LCD工厂与多家企业进行协商。在第一季度的业绩说明会上，LGD表示，尽管广州LCD工厂仍在运营，但产能已经缩减到50%。

而日系电视面板厂仅剩夏普在苦苦挣扎，但情况并不乐观。有消息指出，夏普旗下土界市10代面板厂营运公司SDP（Sakai Display Product）营收暴减约60%、陷入亏损，并拉低夏普业绩。值得关注的是，尽管夏普的广州工厂曾一度尝试增加投片量，但在面板产业景气度没有回升，面板价格没有上涨的情况下，将会出现大幅亏损，最终只能维持原状。

尽管终端需求没有恢复，但随着三星、LGD的陆续退场，今年电视面板的出货量将会进一步向头部厂商集中。在其他厂商纷纷下调今年面板出货计划的情况下，京东方作为电视面板市占率最高的厂商，在谨慎的市场预期下，2023年BOE电视面板出货计划与2022年几乎持平。

值得关注的是，目前三星、LGD正在增加对OLED产线的投资，以扩充产能，从而确保苹果的订单。不过中国大陆面板厂在OLED显示屏占有率的差距正在不断缩小，中国厂商市场份额从2019年3%左右，到2022年Q3时增长至30%。而京东方在2022年则凭借13%份额超越LGD成为了全球第二。京东方在4月的业绩发布会上表示考虑建设第8代或更高版本的IT OLED生产线，中国大陆面板厂在OLED显示屏的市场份额有望进一步增长。

产业链掀国产替代浪潮

随着中国大陆面板厂在电视面板的市场份额不断提高，电视面板的生产中心已经转移到了中国，带动了上游国产材料行业的发展。其中在包括玻璃基板、TFI混晶材料以及显示驱动芯片等领域，中国企业正在不断成长。

据了解，尽管在面板产业链上游，中国企业的话语权并不算强。但随着中国面板产业的崛起，以及国产替代的需求，产业链上游的中国企业正在不断突破。

在玻璃基板领域，呈现出市场集中度高、国内厂商市占率较低的特征。其中的瓶颈在于玻璃基板的制作工艺较为复杂，生产难度较高，这导致相关领域长期由少数发达国家把控。

数据显示，康宁的市场份额在2019年将近一半，而中国企业东旭光电的市场份额则不到10%，且主要集中在低世代线。中国玻璃基板企业在高世代线领域缺席。不过情况在2019年出现了变化，随着我国首个8.5代 TFT-LCD 玻璃基板生产线成功点火，这意味着我国首次实现 8.5 代 TFT-LCD 超薄浮法玻璃基板国产化。我国玻璃基板产业正式进入高世代线领域。

而在大尺寸DDIC市场中，中国大陆份额不足20%；LCD 智能手机DDIC 市场TOP8中仅有3家大陆厂商，市场份额合计不足30%。在TFT环境材料领域，2022 年国产 TFT 混晶材料出货量约 445 吨，较 2021 年增长约 9%。国内 TFT-LCD 面板厂的液晶材料需求量不到 600 吨，液晶材料的国产化率已突破七成以上。

尽管目前仍有不足，但在产业集群效应，叠加中国产业固有的成本优势下，我国的面板产业链将会迎来高速发展的时期。目前我国的面板企业在全球的竞争力和影响力不断增强，而产业链的国产化率并不高，这意味着仍有非常广阔的增长空间。

(家电网® HEA.CN)